CMR, S.A.B. DEC.V. ANUNCIA RESULTADOS DEL

SEGUNDO TRIMESTRE DE 2017

- LAS VENTAS NETAS DISMINUYERON 0.4% CONTRA EL 2T16 Y A NIVEL ACUMULADO DISMINUYERN 1.9% CONTRA EL MISMO PERIODO DEL AO ANTERIOR

- EL EBITDA DISMINUY13.5% CONTRA EL 2T16 A NIVEL ACUMULADO DISMINUY 19.9% EN COMPARACIN CON EL MISMO PERIDO DEL AO ANTERIOR

- EL FLUJO DE INVITADOSDISMINUY 7.8% CONTRA EL 2T16 Y DISMINUY 8.2% CONTRA EL ACUMULADO A JUNIO 2016

CIUDAD DE MXICO, A 28 DE JULIODE 2017. CMR, S.A.B. DE C.V. Y SUBSIDIARIAS (BMV: CMRB) (CMR O LA COMPAA), CADENA LDER EN MXICO EN LA INDUSTRIA RESTAURANTERA, ANUNCIA SUS RESULTADOS DELSEGUNDO TRIMESTRE DE 2017, CON INFORMACIN PREPARADA DE ACUERDO CON LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIN FINANCIERA (IFRS POR SUS SIGLAS EN INGLS) EMITIDAS POR EL CONSEJO INTERNACIONAL DE NORMAS DE INFORMACIN FINANCIERA (IASB POR SUS SIGLAS EN INGLES).

COMENTARIOS DE LA GERENCIA"CONTINUAMOS FORTALECIENDO NUESTRO PLAN DE EXPANSIN A TRAVS DE CUATRO APERTURAS, TRES CORRESPONDIENTES A LA MARCA CHILI'S EN LOS ESTADOS DE CHIHUAHUA, GUANAJUATO Y NUEVO LEN, SUMANDO BAJO ESTE CONCEPTO SESENTA Y SEIS UNIDADES A LO LARGO DE LA REPBLICA MEXICANA Y UN FLY BY WINGS ENLA TERMINAL DE AUTOBUSES DE PASAJEROS DE ORIENTE (TAPO), EN LA CIUDAD DE MXICO, INCURSIONANDO EN UN NUEVO SEGMENTO ENFOCADO EN SATISFACER LAS NECESIDADES DELVIAJERO TERRESTRE. ESTAS APERTURAS DEMUESTRAN NUESTRA PASIN Y COMPROMISO POR EL CRECIMIENTO DE LA COMPAA.SIN EMBARGO; DURANTE ESTE PRIMER SEMESTRE EL PANORAMA ECONMICO NACIONAL CONTINU DESARROLLNDOSE DE UNA FORMA DESFAVORABLE.- INCERTIDUMBRE EN EL MERCADO POR LA VARIACIN DEL TIPO DE CAMBIO, RENEGOCIACIN DEL TLCAN, PODER ADQUISITIVO MERMADO POR UNA ALZA EN LA INFLACIN Y UN INCREMENTO DESMEDIDO EN LAS TARIFAS ELCTRICAS, CRECIENDO CONTRA EL MISMO PERIODO DEL AO ANTERIOR UN 51%. BAJO ESTE CONTEXTO TOMAMOS ACCIONES CONCRETAS PARA DISMINUIR EL IMPACTO, IMPLEMENTAMOS EN NUESTROS RESTAURANTES UN PROGRAMA INTEGRAL DE EFICIENCIA ENERGTICA, ARROJANDO EXCELENTES RESULTADOS Y PARA AMORTIGUAR LAS PRESIONES INFLACIONARIAS,LOGRAMOS CONTROLAR NUESTROS COSTOS DE VENTAS, CON ESTAS INICIATIVAS Y AVISTANDO INDICIOS DE UNA RECUPERACIN ECONMICA, VEMOS UN SEGUNDO SEMESTRE MS PROMETEDOR.

CMR HA SIDO, ES Y SER UNA COMPAA QUE CREE EN MXICO Y HOY MS QUE NUNCA CONFA EN QUE NUESTRO PAS ES UNA TIERRA DE OPORTUNIDADES" JOAQUN VARGAS MIER Y TERN, PRESIDENTE EJECUTIVO DE CMR.

INFORMACIN A REVELAR SOBRE LA NATURALEZA DEL NEGOCIO

CMR, SOCIEDAD ANNIMA BURSTIL DE CAPITAL VARIABLE (S. A. B. DE C. V.) ORGANIZADA BAJO LASLEYES DE LOS ESTADOS UNIDOS MEXICANOS, O MXICO, CON UBICACIN PRINCIPAL DE CENTRO DE NEGOCIOS EN AV. PASEO DE LA REFORMA #222, PISO 14 COL. JUREZ. DELEGACINCUAUHTMOC; ES UNA CONTROLADORA DE COMPAAS CUYAS ACTIVIDADES PRINCIPALES SE ORIENTAN A LA INDUSTRIA RESTAURANTERA, MEDIANTE LA OPERACIN DE 134 UNIDADES BAJO LAS DIVISIONES CAFETERAS, MEXICANOS, ESPECIALIZADO, CHILIS, OLIVE GARDEN, RED LOBSTER, LONGHORN Y THE CAPITAL GRILLE.

LA ENTIDAD OPERA LA MARCA"CHILIS GRILL & BAR" CONFORME A UN CONTRATO DE FRANQUICIA Y PUEDE UTILIZAR DICHA MARCA EN SUS ESTABLECIMIENTOS EN LA REPBLICA MEXICANA CON EXCEPCIN DE LOS ESTADOS DE MXICO, MORELOS, QUERTARO, HIDALGO, PUEBLA Y LA CIUDAD DE MXICO. EN AGOSTO DE 2011, LA ENTIDAD FIRM UN ACUERDO DE DESARROLLO CON DARDEN RESTAURANTS, INC., PARA OPERAR LAS MARCAS: "OLIVE GARDEN", "RED LOBSTER", "THE CAPITAL GRILLE" Y LA RECIENTE INCORPORACIN DE "LONGHORN STEAKHOUSE".SE CUENTA CON UN CENTRO DE DISTRIBUCIN Y UN ALMACN EXTERNO SURTIENDO CON EFICACIA MS DE 1,600 PRODUCTOS A LAS UNIDADES, ESTO REPRESENTA AHORROS DERIVADOS DE ECONOMAS DE ESCALA, SINERGIAS Y REDUCCIN DE MERMAS.

ADICIONALMENTE, LA COMPAA OPERA UN COMISARIATO "CON SABOR", CUYO OBJETIVO ES EL DESARROLLO DE INSUMOS MANTENIENDO LOS MISMOS ESTNDARES DE CALIDAD DE PRODUCTOS ADQUIRIDOS A PROVEEDORES EXTRANJEROS, REDUCIENDO EL PAGO DE ARANCELES, VARIACIONES EN PRECIOS POR TIPO DE CAMBIO Y REDUCCIN DE TIEMPO EN LA PREPARACIN DE ALIMENTOS.INFORMACIN A REVELAR SOBRE LOS OBJETIVOS DE LA GERENCIA Y SUS ESTRATEGIAS PARA ALCANZAR ESOS OBJETIVOSVEMOS UN FUTURO LLENO DE OPORTUNIDADES Y RETOS. NUESTRA ESTRATEGIA DE NEGOCIOS SE BASA EN CRECER NUESTRO PORTAFOLIO PARA ATRAER MS INVITADOS, DESARROLLAR NUESTRO TALENTO Y BUSCAR SIEMPRE LA MAYOR RENTABILIDAD DEL NEGOCIO, ADEMS DE LA CONTINUA INVERSIN Y GENERACIN DE EMPLEOS; ESTO SER FUNDAMENTAL PARA HACER DE CMR UNA COMPAA MS COMPETITIVA QUE CONTINUAR CRECIENDO DE MANERA ORDENADA Y RENTABLE.DURANTE EL SEGUNDO TRIMESTRE DEL AO CONTINUAMOS CON NUESTRO ENFOQUE EN EL CAPITAL HUMANO RECONOCIENDO SU VITAL IMPORTANCIA YA QUE SON NUESTROS COLABORADORES LOS QUE CONSTITUYEN LA FUERZA DE CMR, APEGADOS A UNA CULTURA DE RESPONSABILIDAD, QUE DESTACA EL COMPROMISO Y CAPACIDAD DE RESOLUCIN, REFORZNDOSE MEDIANTE LA RETROALIMENTACIN Y EL RECONOCIMIENTO.

ADICIONALMENTE, REFORZAMOS LA RESPONSABILIDAD SOCIAL COMO PARTE FUNDAMENTAL DE NUESTRO NEGOCIO, POR LO QUE NUESTRO ENTENDIMIENTO DE LA SUSTENTABILIDAD ES VER LA CONSTRUCCIN DEL FUTURO DESDE EL PRESENTE, A TRAVS DE UN ARMNICO DESEMPEO ECONMICO, SOCIAL Y AMBIENTAL; TODAS NUESTRAS INICIATIVAS SON SINNIMO DE ESFUERZO TRANSVERSAL DE LAS DIFERENTES REAS DE LA COMPAA.

DE IGUAL FORMA SE HAN FORTALECIDO TODAS NUESTRAS MARCAS CON MEJORAS OPERATIVAS PROVENIENTES DE LA OPTIMIZACIN DE NUESTRA CADENA DE SUMINISTRO Y LA CONSOLIDACIN DE NUESTRAS MEDICIONES DE DESEMPEO OPERATIVO.

ESTRATEGIA:

NUESTRA ESTRATEGIAHA SIDO FORTALECER LOS FUNDAMENTOS DE UN CRECIMIENTO A LARGO PLAZO DE MANERA SANA, ESTO SE REFLEJA, ENTRE OTROS FACTORES, EN EL TOTAL DE RESTAURANTES DE LA COMPAA, QUE AL CIERRE DEL SEGUNDO TRIMESTRE DE 2017 SE COLOC EN 134 UNIDADES.

EN LA ACTUALIDAD, CMR CUENTA CON UNA SLIDA CADENA DE DISTRIBUCIN, AS COMO INDICADORES PARA GENERAR Y MEDIR UNA MAYOR EFICIENCIA EN TIEMPOS Y MOVIMIENTOS, ADEMS DE HABER CAPITALIZADO LAS SINERGIAS DE LAS MEDIDAS MENCIONADAS, CUYA PUESTA EN MARCHA SE INICI EN AOS ANTERIORES.

DURANTE ESTE SEGUNDO TRIMESTRE Y CON LA MIRADA PUESTA EN EL FUTURO, REITERAMOS NUESTRO COMPROMISO CON EL CUIDADO DEL DESEMPEO DEL NEGOCIO, DESARROLLANDO RESPUESTAS EN CONSONANCIA CON LAS NECESIDADES Y OPORTUNIDADES DE CONSUMO DE NUESTROS INVITADOS, SIN PERDER DE VISTA LAS MEJORAS EN LA RENTABILIDAD Y LOS MIEMBROS DE EQUIPO COMO LOS TRES RESULTADOS CLAVE PARA LA COMPAA.

ESTANDARIZACIN:

CONTINUAMOS TRABAJANDO EN LA ESTANDARIZACIN DELOS PROCESOS OPERATIVOS Y EL LOOK AND FEEL DE NUESTRAS MARCAS CON EL FIN DE OFRECER LA MEJOR EXPERIENCIA Y CALIDAD A NUESTROS INVITADOS.SE CONTINA CON EL DESARROLLO DE NUEVOS PROGRAMAS, PROCESOS DE MEDICIN Y REACONDICIONAMIENTO DE UNIDADES QUE NOS PERMITIRN BRINDARUN MEJOR SERVICIO Y CONVERTIR A CADA UNA DE NUESTRAS MARCAS EN UNIDADES DE NEGOCIO MS RENTABLES Y PRODUCTIVAS.EXPANSIN:

BUSCANDO ESTAR MS CERCA DE NUESTROS INVITADOS, SE REALIZARON INVERSIONES DIRIGIDAS A MEJORAR NUESTRO SISTEMA DE SELECCIN DE LOCACIONES. DURANTE ESTE 2T17 ESTAMOS BUSCANDO LOCACIONES QUE SE PONGAN AL ALCANCE DE UNA GRAN CANTIDAD DE INVITADOS Y A LAS NUEVAS PROPUESTAS GASTRONMICAS QUE OFRECE NUESTRO COMPETITIVO PORTAFOLIO. NUESTRAS NUEVAS MARCAS HAN COMENZADO SU EXPANSIN NACIONAL INCURSIONANDO EN CIUDADES FUERA DEL DISTRITO FEDERAL, REFLEJO DE ESTO SON LOS ALTOS NIVELES DE VENTAS Y LA EXPECTATIVA GENERADA POR NUESTRAS PRXIMAS APERTURAS. MERCADOTECNIA:

LAS ACTIVIDADES DE MERCADOTECNIA ESTN DIRIGIDAS A FORTALECER EL POSICIONAMIENTO DE NUESTRAS MARCAS EN EL MERCADO MEXICANO Y A ESTABLECER LOS LINEAMIENTOS DE NUEVOS PROYECTOS PARA LA EXTRACCIN DE INFORMACIN DE NUESTROS INVITADOS. ESTA INFORMACIN NOS BRINDAR CONOCIMIENTO SOBRE LAS NUEVAS NECESIDADES DE LOS CONSUMIDORES Y DE ESTA FORMA VOLVERNOS UNA COMPAA QUE BRINDE UN SERVICIO Y SATISFACCIN EXTRAORDINARIO.

REESTRUCTURA CORPORATIVA:

DURANTE EL 2T17 CMR NO HA REALIZADO CAMBIOS A SU ESTRUCTURA CORPORATIVA. FINANCIAMIENTO:

DURANTE EL 2T17 EL CRECIMIENTO DE LA COMPAA ESTUVO SOPORTADO CON FLUJOS PROPIOS DE LA OPERACIN ACOMPAADOS DE EFICIENCIAS OPERATIVAS Y ADMINISTRATIVAS; ADICIONALMENTE, OBTUVIMOS FINANCIAMIENTO POR MEDIO DE CRDITOS BANCARIOS. AL CIERRE DEL SEGUNDO TRIMESTRE DEL AO LA DEUDA BANCARIA ASCENDI A PS$558.7 MDP. INFORMACIN A REVELAR SOBRE LOS RECURSOS, RIESGOS Y RELACIONES MS SIGNIFICATIVOS DE LA ENTIDAD

NUESTROS PRINCIPALES RECURSOSSE BASAN EN:

- EL DESARROLLO DE NUESTRO TALENTO INTERNO

- EL POSICIONAMIENTO DE NUESTRAS MARCAS

- NUESTRAS CAMPAAS DE LEALTAD

- CRECIMIENTO EN LOS NIVELES DE SERVICIO

- EXITOSAS CAMPAAS DE PUBLICIDAD

- LA MEDICIN MS EXACTA Y CONTINUA DEL GRADO DE SATISFACCIN DE NUESTROS INVITADOS

- LOS MEJORES SISTEMAS INFORMTICOS- CONTINUO MEJORAMIENTO OPERATIVO

- FORTALECIMIENTO DE ALIANZAS ESTRATGICAS CONNUESTROS PROVEEDORES

NUESTROS RIESGOS:

- GRAN VOLATILIDAD EN EL TIPO DE CAMBIO- INCREMENTO EN LA INFLACIN

- UN PORCENTAJE DE COMPRAS DE INSUMOS A PROVEEDORES EXTRANJEROS

- INCREMENTO EN LA OFERTA DE RESTAURANTES ENFOCADOS A COMIDA CASUAL PULVERIZANDO EL MERCADO- MAYOR TENDENCIA DEL CONSUMIDOR A SOLICITAR SERVICIOS PARA LLEVAR Y ENTREGA A DOMICILIO- DISPONIBILIDAD DE INMUEBLES A PRECIOS COMPETITIVOS

- CAMBIOS EN LA LEGISLACIN FISCAL - LABORAL- INCREMENTO EN LA INSEGURIDAD PARA ALGUNAS REGIONES

RELACIONES MS SIGNIFICATIVAS DE LA ENTIDAD:- BRINKER INTERNATIONAL: EN NOVIEMBRE DE 2007 SE FIRM UN ACUERDO DE DESARROLLO DE FRANQUICIAS EN COINVERSIN CON BRINKER INTERNATIONAL INC. PARA EL DESARROLLO DE LA MARCA "CHILLIS" EN TODA LA REPBLICA MEXICANA, CON EXCEPCIN DE LA CIUDAD DE MXICO, ESTADO DE MXICO, HIDALGO, PUEBLA, MORELOS Y QUERTARO. -DARDEN RESTAURANTS: EN AGOSTO DE 2011 SE FIRM UN ACUERDO DE DESARROLLO DE FRANQUICIAS CON LA COMPAA MS GRANDE DEL MUNDO EN EL SEGMENTO DE "CASUAL DINING""DARDEN RESTAURANTS INC." PARTICIPANDO EN EL DESARROLLO EN EL TERRITORIO NACIONAL DE LAS MARCAS DE CAPITAL GRILLE, OLIVE GARDEN, RED LOBSTER Y LONGHORN.?

RESULTADOS DE LAS OPERACIONES Y PERSPECTIVAS

ANLISIS DE RESULTADOS CORRESPONDIENTES AL SEGUNDO TRIMESTRE DE 2017

CIFRAS RELEVANTES AL 2T17 Y 2T16

(CIFRAS EN MILLONES DE PESOS)

2T17 MARGEN % 2T16MARGEN % VAR. %

VENTAS NETAS 679.4 100.0% 682.3 100.0% -0.4%

UTILIDAD (PRDIDA) BRUTA 362.4 53.3% 371.0 54.4% -2.3%

UTILIDAD (PRDIDA) DE OPERACIN -22.6 -3.3% 57.8 8.5% -139.2%

UTILIDAD (PRDIDA) NETA CONSOLIDADA -37.4 -5.5% 49.9 7.3% -175.0% EBITDA 55.5 8.2% 64.1 9.4% -13.5%

DURANTE EL SEGUNDO TRIMESTRE DEL AO, LAS VENTAS NETAS REGISTRARON UNA DISMINUCIN DE 0.4% RESPECTO AL SEGUNDO TRIMESTRE DEL AO ANTERIOR, ALCANZANDO UN MONTO DE PS$679.4 MDP. LA VENTA DE ALIMENTOS Y BEBIDAS REPRESENT EL 96.92% DE LOS INGRESOS, CIFRA LIGERAMENTE INFERIOR A LA REGISTRADA EN EL MISMO TRIMESTRE DEL AO ANTERIOR, CUANDO STA REPRESENT EL97.78%. EL RESTO DE LOS INGRESOS SE GENERARON POR CONCEPTO DE ARRENDAMIENTO, ESTACIONAMIENTO Y OTROS.

DURANTE ESTE TRIMESTRE ATENDIMOS A 3.2 MILLONESDE INVITADOS, LO QUE SIGNIFIC UNA DISMINUCIN DEL 7.8% RESPECTO AL MISMO TRIMESTRE DEL AO ANTERIOR. EL CHEQUE PROMEDIO CONSOLIDADO FUE DE PS$203 REPRESENTANDO UN INCREMENTO DEL 7.1% CON RESPECTO AL MISMO TRIMESTRE DEL AO ANTERIOR. ESTE INCREMENTO SE EXPLICA POR EL CRECIMIENTO DE LAS MARCAS CON MAYOR CHEQUE PROMEDIODE NUESTRO PORTAFOLIO EN LOS LTIMOS MESES

A PESAR DEL IMPACTO POR TIPO DE CAMBIO Y EL INCREMENTO EN LOS PRECIOS DE INSUMOS, EL COSTO DE VENTAS COMO PORCENTAJE, SE MANTUVO POR DEBAJO DEL SEGUNDO TRIMESTRE DEL AO ANTERIOR, ESTO DEBIDO A DIVERSOS PROYECTOS DE EFICIENCIA OPERATIVA QUE HA IMPLEMENTADO LA COMPAA. LA UTILIDAD BRUTA PRESENT UN DECREMENTO DE 2.3% RESPECTO AL MISMO TRIMESTRE DEL AO ANTERIOR, PASANDO DE PS$371.0 MDP A PS$362.4 MDP.

AL CIERRE DEL TRIMESTRE, LOS GASTOS DE OPERACIN -INCLUYENDO DEPRECIACIN Y AMORTIZACIN- ASCIENDIERON A PS$369.5 MDP, 1.8% MAYOR AL SEGUNDO TRIMESTRE DEL AO ANTERIOR, DEBIDO PRINCIPALMENTE POR AFECTACIN DE LA INFLACIN EN NUESTROS GASTOS FIJOS, LAS ALZAS CONSTANTES DE LAS TARIFAS ELCTRICAS, COMPENSANDO ESTOS INCREMENTOS CON UN ESTRICTO CONTROL DE GASTOS.

EL EBITDA DESCENDI A PS$55.5 MDP RESPECTO DE LOS PS$64.1 MDP DEL SEGUNDO TRIMESTRE DEL AO ANTERIOR, CON UN DECREMENTO DE 13.5%. LA PRDIDA NETA SE UBIC EN PS$37.4 MDP AL CIERRE DEL SEGUNDO TRIMESTRE DEL 2017.

?

RESULTADOS DE LAS OPERACIONES Y PERSPECTIVAS

ANLISIS DE RESULTADOS CORRESPONDIENTES AL ACUMULADO DE ENERO A JUNIO DE 2017 CIFRAS RELEVANTES ACUMULADO A JUNIO 2017 Y MISMO PERIODO DE 2016

(CIFRAS EN MILLONES DE PESOS)

ACUM JUN17 MARGEN % ACUM JUN16 MARGEN % VAR. %

VENTAS NETAS 1,293.6 100.0% 1,318.1 100.0% -1.9%

UTILIDAD (PRDIDA) BRUTA 686.7 53.1% 708.3 53.7% -3.1%

UTILIDAD (PRDIDA) DE OPERACIN -54.5 -4.2% 41.8 3.2% -230.5%

UTILIDAD (PRDIDA) NETACONSOLIDADA -79.2 -6.1% 27.0 2.0% -393.6% EBITDA 83.3 6.4% 104.0 7.9% -19.9%

DURANTE EL PERIODO ACUMULADOA JUNIO 2017, LAS VENTAS NETAS REGISTRARON UNA DISMINUCIN DE 1.9% RESPECTO AL MISMO PERIODO DEL AO ANTERIOR, ALCANZANDO UN MONTO DE PS$1,293.6 MDP. LA VENTA DE ALIMENTOS Y BEBIDAS REPRESENT EL 97.3% DE LOS INGRESOS, CIFRA LIGERAMENTE INFERIOR A LA REGISTRADA EN EL MISMO TRIMESTRE DEL AO ANTERIOR, CUANDO STA REPRESENT EL 98.4%. EL RESTO DE LOS INGRESOS SE GENERARON POR CONCEPTO DE ARRENDAMIENTO, ESTACIONAMIENTO Y OTROS.

DURANTE ESTE PERIODO ATENDIMOS A 6.3 MILLONES DE INVITADOS, LO QUE SIGNIFIC UNA DISMINUCIN DEL 8.2% RESPECTO AL MISMO PERIODO DEL AO ANTERIOR. EL CHEQUE PROMEDIO CONSOLIDADO FUE DE PS$203 REPRESENTANDO UN INCREMENTO DEL 6.5% CON RESPECTO AL MISMO PERIODO DEL AO ANTERIOR. ESTE INCREMENTO SE EXPLICA POR EL CRECIMIENTO DE LAS MARCAS CON MAYOR CHEQUE PROMEDIODE NUESTRO PORTAFOLIO EN LOS LTIMOS MESES

A PESAR DEL IMPACTO POR TIPO DE CAMBIO Y EL INCREMENTO EN LOS PRECIOS DE INSUMOS, EL COSTO DE VENTAS COMO PORCENTAJE, SE MANTUVO LIGERAMENTE ABAJO AL DEL PERIODO ACUMULADO A JUNIO 2016, ESTO DEBIDO A DIVERSOS PROYECTOS DE EFICIENCIA OPERATIVA QUE HA IMPLEMENTADO LA COMPAA. LA UTILIDAD BRUTA PRESENT UN DECREMENTO DE 3.1% RESPECTO AL MISMO PERIODO DEL AO ANTERIOR, PASANDO DE PS$708.3 MDP A PS$686.7 MDP PARA EL ACUMULADO A JUNIO 2017.

AL CIERRE DEL ACUMULADO A JUNIO, LOS GASTOS DE OPERACIN -INCLUYENDO DEPRECIACIN Y AMORTIZACIN- ASCIENDIERON A PS$735.4 MDP, 3.1% MAYOR AL PERIODO ACUMULADO A JUNIO 2016 ANTERIOR, DEBIDO PRINCIPALMENTE POR AFECTACIN DE LAINFLACIN EN NUESTROS GASTOS FIJOS, LAS ALZAS CONSTANTE DE LAS TAFIRA ELCTRICAS, COMPENSANDO ESTOS INCREMENTOS CON UN ESTRICTO CONTROL DE GASTOS.EL EBITDA DESCENDI A PS$83.3 MDP RESPECTO DE LOS PS$104 MDP DEL ACUMULADO A JUNIO 2016, CON UN DECREMENTO DE 19.9%. LA PRDIDA NETA SE UBIC EN PS$79.2 MDP AL CIERRE DEL ACUMULADO A JUNIO 2017.?

UNIDADES

DURANTE EL SEGUNDO TRIMESTRE DE 2017 SE TUVIERON 4 APERTURAS, 3 DE ELLAS CON LA MARCA DE CHILI'S (SILAO, CHIHUAHUA Y APODACA), AS COMO UN FLY BY WINGS EN LA TERMINAL DE AUTOBUSES DE PASAJEROS DE ORIENTE (TAPO).

APERTURA Y CIERRES DE RESTAURANTES POR DIVISIN.

(CIFRAS ENUNIDADES)

DIVISIONES* 2T17 APERTURA CIERRE 4T16

CAFETERAS 301 1 30

MEXICANOS 9 3 12

ESPECIALIZADOS 33

CHILIS 66 3 63

OLIVE GARDEN 1616

RED LOBSTER 8

8

LONG HORN 1

1THE CAPITAL GRILLE 1

1

TOTAL UNIDADES 134 4 4 134SITUACIN FINANCIERA, LIQUIDEZ Y RECURSOS DE CAPITAL

FLUJO DE EFECTIVO AL 30 DE JUNIO 2017 Y 2016

(CIFRAS EN MILLONES DE PESOS) 2017 2016

UTILIDAD O PRDIDA NETA -79,203 26,980

FLUJOS DE EFECTIVO PROCEDENTES DE ACTIVIDADES DE OPERACIN 113,828 52,138 FLUJOS DE EFECTIVO PROCEDENTES DE INVERSIN-157,575 -111,499

FLUJOS DE EFECTIVO PRECEDENTES DE ACTIVIDADES DE FINANCIAMIENTO 73,883 -19,570DISMINUCIN DE EFECTIVO Y EQUIVALENTES DE EFECTIVO -49,067 -51,951

EFECTIVO Y EQUIVALENTES AL PRINCIPIO DEL PERIODO 95,624 141,025

EFECTIVO Y EQUIVALENTES DE EFECTIVO AL FINAL DEL PERIODO 46,557 89,074 PASIVO CON COSTOAL CIERRE DEL SEGUNDO TRIMESTRE DE 2017, EL PASIVO CON COSTO ASCENDI A PS$558.7 MDP, MONTO 21.4% SUPERIOR A LOS PS$460.1 MDP DEL AO ANTERIOR. EL PASIVO A LARGO PLAZO REPRESENTA EL 69.5% DE LA DEUDA CON COSTO TOTAL, LA CUAL EST EN SU TOTALIDAD DENOMINADA EN MONEDA NACIONAL.PASIVO CON COSTO

(CIFRAS EN MILLONES DE PESOS)TIPO DE CRDITO JUN-17 MARGEN % DIC-16 MARGEN % VAR. %

CRDITOS BANCARIOS A CORTO PLAZO

170.5 30.5%273.9 59.5% -37.7%

CRDITOS BANCARIOS A LARGO PLAZO

388.2 69.5%186.2 40.5% 108.5%

TOTAL DEUDA CON COSTO

558.7 100.0%

460.1100.0% 21.4%

*VER DESGLOSE EN NOTAS COMPLEMENTARIAS (14) PRSTAMO DE INSTITUCIONES FINANCIERAS YOBLIGACIONES

INVERSIONES

EN LO QUEVA DEL AO, SE LLEVARON A CABO INVERSIONES DE CAPITAL POR PS$161.3 MDP. ESTE MONTO FUE DESTINADO A LA REMODELACIN DE 6 UNIDADES OPERANDO Y A LA CONSTRUCCIN DE 3 NUEVAS UNIDADES, CONTRIBUYENDO A LA CONSOLIDACIN DE MARCAS IMPORTADAS CON NUESTROS SOCIOS COMERCIALES BRINKER INTERNATIONAL, INC. Y DARDEN RESTAURANTES, INC.

FLUJO DE EFECTIVO

AL CIERRE DEL SEGUNDOTRIMESTRE DEL AO, CMR SIGUE DEMOSTRANDO UNA CONTINUA SOLIDEZ FINANCIERA AUNADA A LA OBTENCIN DE RECURSOS ADICIONALES POR MEDIO DE CRDITOS BANCARIOS, LO QUENOS AYUDARA A SEGUIR LA CLARA ESTRATEGIA DE EXPANSIN Y EL ALCANCE DE NUESTROS OBJETIVOS DEL AO.

FLUJO DE EFECTIVO AL 30 DE JUNIO 2017 Y 2016

(CIFRAS EN MILLONES DE PESOS) 2017 2016

PRDIDA NETA -79,203 26,980FLUJOS DE EFECTIVO PROCEDENTES DE ACTIVIDADES DE OPERACIN 113,828 52,138 FLUJOS DE EFECTIVO PROCEDENTES DE INVERSIN -157,575 -111,499

FLUJOS DE EFECTIVO PRECEDENTES DE ACTIVIDADES DE FINANCIAMIENTO 73,883 -19,570DISMINUCIN DE EFECTIVO Y EQUIVALENTES DE EFECTIVO -49,067 -51,951

EFECTIVO Y EQUIVALENTES AL PRINCIPIO DEL PERIODO 95,624 141,025

EFECTIVO Y EQUIVALENTES DE EFECTIVO AL FINAL DEL PERIODO 46,557 89,074 INFORMACIN A REVELAR SOBRE LAS MEDIDAS DE RENDIMIENTOS FUNDAMENTALES E INDICADORES QUE LA GERENCIA UTILIZA PARA EVALUAR EL RENDIMIENTO DE LA ENTIDAD CON RESPECTO A LOS OBJETIVOS ESTABLECIDOSUNA SITUACIN FINANCIERA RENTABLE Y SOSTENIBLE, EL LOGRO DE LAS METAS FINANCIERAS, ALCANZAR NUESTROS OBJETIVOS DE EXPANSIN ADEMS DELCUMPLIMIENTO DE LOS CONVENIOS ESTABLECIDOS CON NUESTROS SOCIOS, SON LOS PRINCIPALES INDICADORES PARA EVALUAR EL RENDIMIENTO DE LA COMPAA SIN DEJAR A UN LADO EL MONITOREO CONTINUO PARA ASEGURAR ATENDER CON CALIDAD A MILLONES DE INVITADOS, BRINDAR DESARROLLO PROFESIONAL A MILES DE COLABORADORES, GENERAR VALOR PARA NUESTROS ACCIONISTAS Y CONTRIBUIR AL CUIDADO DE NUESTRO MEDIO AMBIENTE AUNADO AL APOYO A NUESTRAS COMUNIDADES MEDIANTE DIVERSOS PROGRAMAS E INICIATIVAS DE IMPACTO SOCIAL. LA COMPAA MANTIENE EL NDICE DE APALANCAMIENTO DENTRO DEL MARCO DE LAS POLTICAS DICTADAS POR EL CONSEJO DE ADMINISTRACIN. DURANTE LOS SEIS MESES DEL AO, LA DEUDA NETA DE CMR SE UBIC EN PS$512.2 MDP.

INDICADORES FINANCIEROS 2T17 2T16EBITDA / INTERESES PAGADOS 8.2X 8.1X

DEUDA NETA / EBITDA (12M) 2.2X 1.4X

PASIVO TOTAL / CAPITAL CONTABLE 1.1X 1.0X

INDICADORES BURSTILES 2T17 2T16

P / VL 2.1X 1.9X

EV / EBITDA(12M) 11.8X 10.1X

VALOR EN LIBROS POR ACCIN AL CIERRE (PS$)

4.0

4.3 UTILIDAD POR ACCIN (PS$) -0.32 0.11

PRECIO POR ACCIN AL CIERRE (PS$) 8.3 8.1

ACCIONES EN CIRCULACIN (MILLONES)

249.9

249.9

PROGRAMA DE RECOMPRA DE ACCIONES

AL 30 DE JUNIO DE 2017,EL FONDO DE RECOMPRA REPORT 4,236,700 TTULOS.

ANALISTA INDEPENDIENTE

DE CONFORMIDAD CON LA REFORMA AL REGLAMENTO INTERIOR DE LA BOLSA MEXICANA DE VALORES EN MATERIA DE ANALISTA INDEPENDIENTE Y COBERTURA DE ANLISIS, CMR, S.A.B. DE C.V., INFORMA QUE CUENTACON COBERTURA DE ANLISIS POR PARTE DE GBM, GRUPO BURSTIL MEXICANO, S.A.B. DE C.V., CASA DE BOLSA.

DECLARACIONES SOBRE EXPECTATIVASESTE REPORTE PUEDE INCLUIR CIERTAS EXPECTATIVAS DE RESULTADOS SOBRE CMR, S.A.B. DE C.V. Y SUS SUBSIDIARIAS Y/O AFILIADAS. DICHAS PROYECCIONES DEPENDEN DE LAS CONSIDERACIONES DE LA ADMINISTRACIN DE CMR, S.A.B. DE C.V. Y ESTN BASADAS EN INFORMACIN ACTUAL Y CONOCIDA; SIN EMBARGO, LAS EXPECTATIVAS PODRAN VARIAR DEBIDO A HECHOS, CIRCUNSTANCIAS Y EVENTOS FUERA DEL CONTROL DE CMR, S.A.B. DE C.V. Y SUS SUBSIDIARIAS Y/O AFILIADAS.?