CARTERA DE CRDITO AL 4T17 CRECE A PS.7,954.6 MILLONES, UN AUMENTO DE 6.8% AC
15 Febrero 2018 - 05:41PM
BMV General Information
- CARTERA DE CRDITO DE PS.7,954.6 MILLONES, UN INCREMENTO DE 6.8%
ACA. - ICV DE 6.3%, 80 PBS SUPERIOR AL 4T16, AUNQUE POR DEBAJO DEL
PROMEDIO DE LA INDUSTRIA DE 7.9%Y DE LA META DE LA COMPAA DE 7.0%
PARA 2017.
- UTILIDAD NETA DE PS.30.3 MILLONES, UN DECREMENTO DE 49.5% VS.
4T16. EL RESULTADO REFLEJA LOS COSTOS EXTRAORDINARIOS POR EL
REFINANCIAMIENTO DE LA DEUDA DE LA COMPAA Y OTROS ELEMENTOS NO
RECURRENTES. SIN CONSIDERAR ESTOS ELEMENTOS EXTRAORDINARIOS, LA
UTILIDAD NETA SERA PS.56.2 MILLONES, UNA CONTRACCIN DE SLO 6.2%
ACA.- LA TASA ACTIVA PROMEDIO BAJ 180 PBS A 64.4% EN 4T17 VERSUS
4T16, DEBIDO PRINCIPALMENTE AL INCREMENTO DE 25.9% ACA DE LA
CARTERA DE CRDITO DE FINDEP EN EEUU, QUE TIENEN UNA MENOR TASA
ACTIVA.
- EL COSTO PROMEDIO DE FONDEO FUE 12.20%, 298 PBS SUPERIOR AL 4T16,
PRINCIPALMENTE EXPLICADO POR EL COSTO RELACIONADO CON LA
AMORTIZACIN ANTICIPADA DE LA BURSATILIZACIN DE CARTERA CON
VENCIMIENTO EN 2018 Y EL BONO INTERNACIONAL CON VENCIMIENTO EN
2019, Y LA EMISIN DEL NUEVO BONO INTERNACIONAL CON VENCIMIENTO EN
2024. SIN CONSIDERAR ESTOS EFECTOS, EL COSTO PROMEDIO HUBIERA SIDO
11.27%.
- NDICE DE CAPITAL SOBRE ACTIVOS DE 34.6%, UNAMEJORA DE 128 PBS
VERSUS 4T16.
- ROAE EN 4T17 FUE 2.9%, COMPARADO CON 6.0% EN 4T16.CIUDAD DE
MXICO, 15 DE FEBRERO DE 2018, FINANCIERA INDEPENDENCIA, S.A.B. DE
C.V., SOFOM, E.N.R. (BMV: FINDEP; OTC: FNCRY), ("FINDEP" O LA
"COMPAA") UNA INSTITUCIN MEXICANA QUE OTORGA MICROCRDITOS
QUIROGRAFARIOS A PERSONAS FSICAS DE LOS SEGMENTOS DE BAJOS INGRESOS
BAJO LA METODOLOGA INDIVIDUAL, NMINA Y GRUPAL, ANUNCI HOY SUS
RESULTADOS PARA EL PERIODO DE TRES Y DOCE MESES TERMINADO EL 31 DE
DICIEMBRE DE 2017.EDUARDO MESSMACHER, DIRECTOR GENERAL, COMENT: "ME
COMPLACE ANUNCIAR QUE FINANCIERA INDEPENDENCIA ENTREG RESULTADOS
TRIMESTRALES Y ANUALES CONSISTENTES CON SUS OBJETIVOS ESTRATGICOS Y
LAS METAS ANUALES ACTUALIZADAS EN OCTUBRE.PARA PONER ESTE DESEMPEO
EN CONTEXTO, PERMTANME RECORDAR QUE 2017 FUE UN AO DE PROFUNDOS
CAMBIOS. TOMAMOS IMPORTANTES DECISIONES FINANCIERAS Y OPERATIVASEN
NUESTRA TRANSICIN A UN MODELO DE NEGOCIOS QUE APROVECHA LAS NUEVAS
TECNOLOGAS PARA FORTALECER SUS EFICIENCIAS Y RENTABILIDAD. TAMBIN
RETOMAMOS EL CRECIMIENTO PRUDENTE.
COMO RESULTADOS DE ESTOS CAMBIOS, LA COMPAA HOY TIENE UNA
ESTRUCTURA CORPORATIVA Y FINANCIERA MS SLIDA:
- EN EL LADO CORPORATIVO CONSOLIDAMOS DIRECCIONES A NIVEL GRUPO
PARA LAS REAS FINANCIERAS, CONTROL DE RIESGOS, CUMPLIMIENTO,
AUDITORIA Y TECNOLOGA PARA OPTIMIZAR SINERGIAS, FACILITAR EL
INTERCAMBIO DE MEJORES PRCTICAS Y ASEGURAR LA IMPLEMENTACIN
HOMOGNEA DE ESTRATEGIAS Y POLTICAS DE RIESGOS ENTRE
SUBSIDIARIAS.
- EN EL FINANCIEROREFINANCIAMOS LA MAYORA DE LOS PASIVOS A TRAVS DE
LA AMORTIZACIN ANTICIPADA DE LA BURSATILIZACIN DE CARTERA Y LOS
BONOS CON VENCIMIENTO EN 2018 Y 2019 RESPECTIVAMENTE. ESTOS FUERON
REEMPLAZADOS POR LA EMISIN DE UN BONO POR US$250 MILLONES A 2024,
LO CUAL INCREMENT EL VENCIMIENTO PROMEDIO DE LOS PASIVOS DE LA
COMPAA DE 1.2 A 5.2 AOS.
ADICIONALMENTE, CONTINUAMOS APROVECHANDO NUESTRAS INVERSIONES EN
TECNOLOGA. FINANCIERA INDEPENDENCIA EST AHORA CAPITALIZANDO LOS
BENEFICIOS DE LARGO PLAZO DE MIGRAR SU BASE DE DATOS ANALTICA A
GOOGLE BIG-QUERY, LO CUAL RESULT EN TIEMPOS DE PROCESAMIENTO
DRAMTICAMENTE MS RPIDOS, Y ACCESO A NUEVAS HERRAMIENTAS ANALTICAS Y
DE TOMA DE DECISIONES. TAMBIN CONTINUAMOS CON LA MIGRACIN DE
NUESTROS SERVIDORES A LA NUBE.ESTAS INICIATIVAS JUNTO CON LA
CONSOLIDACIN DE NUESTROS MODELOS OPERATIVOS Y ANALTICOS RESULTARON
EN UNA REDUCCIN DE 5.6% EN NUESTRA RED DE SUCURSALES Y UNA
CONTRACCIN DE 18.0% DE NUESTRA PLANTILLA DURANTE EL AO. ESTO
PERMITI EL INCREMENTO DE LOS INDICADORES DE EFICIENCIA DE LA
COMPAA. POR EJEMPLO: LA PROPORCIN DE CARTERA TOTAL A EMPLEADOS SUBI
30.2% ACA, SIN PRCTICAMENTE CAMBIAR LA CALIDAD DE CARTERA Y DE
ATENCIN AL CLIENTE.EN RESUMEN, EL DESEMPEO DEL 2017 FUE SLIDO,
EQUILIBRADO Y CONSISTENTE ENTRE LAS SUBSIDIARIAS DE FINANCIERA
INDEPENDENCIA EN MXICO, BRASIL, Y ESPECIALMENTE EEUU. NUESTRO
OBJETIVO DE RETOMAR EL CRECIMIENTO MIENTRAS CUIDAMOS EL RIESGO Y
MEJORAMOS LAS EFICIENCIAS SE SIGUI CUMPLIENDO."RESULTADOS
CONSOLIDADOS 4T17
LOS RESULTADOS PARA LOS PERIODOS CONSIDERADOS EN ESTE REPORTE
INCLUYEN EL EFECTO DE LA CONSOLIDACIN DE LAS SIGUIENTES
SUBSIDIARIAS: APOYO ECONMICO FAMILIAR ("AEF"), UNA DE LAS
PRINCIPALES INSTITUCIONES DE MICROCRDITOS EN MXICO; APOYO
FINANCIERO INC. ("AFI"), UNA COMPAA DE MICROFINANZAS QUE ATIENDE
PRIMORDIALMENTE A LA COMUNIDAD HISPANA NO BANCARIZADA EN
CALIFORNIA; FINANCIERAFINSOL ("FINSOL MXICO"), UNA DE LAS
PRINCIPALES INSTITUCIONES EN EL MERCADO DE LAS MICROFINANZAS DE
CRDITOS GRUPALES EN MXICO; E INSTITUTO FINSOL ("FINSOL BRASIL"),
INSTITUCIN LDER EN CRDITOS GRUPALES EN BRASIL.
MARGEN FINANCIERO AJUSTADO POR RIESGOS CREDITICIOS
ENEL 4T17, EL MARGEN FINANCIERO AJUSTADO POR RIESGOS CREDITICIOS
FUE PS.641.9 MILLONES, 12.7% INFERIOR ACA, COMO RESULTADO DE LO
SIGUIENTE:
INGRESOS POR INTERESES
LOS INGRESOS POR INTERESES CRECIERON 5.0% ACA A PS.1,270.4 MILLONES
EN EL 4T17; INFERIORA LA EXPANSIN DE 6.8% ACA DE LA CARTERA DE
CRDITO, QUE REFLEJA LA MEZCLA ACTUAL DE CARTERA CON MAYOR
PARTICIPACIN DE SUBSIDIARIAS Y PRODUCTOS QUE TIENEN TASAS DE INTERS
PROMEDIO MENORES (TAL Y COMO ES EL CASO CON LA MAYOR PARTICIPACIN
DE AFI Y EL PRODUCTO DE NMINA DE INDEPENDENCIA CON 18.7% Y 8.8% DEL
TOTAL, VERSUS 15.9% Y 7.9% EN 4T16 RESPECTIVAMENTE).
COMO RESULTADO DE LO ANTERIOR, LA TASA ACTIVA PROMEDIO DE LA
CARTERA DE CRDITO DE LA COMPAA BAJ A64.4% EN 4T17, DE 66.2% EN
4T16.
LA CARTERA AL SEGMENTO FORMAL CRECI 10.4% ACA A PS.5,106.3
MILLONES, Y REPRESENTA EL 64.2% DEL TOTAL VERSUS 62.1% EN 4T16.
ESTO SE DEBE A UN INCREMENTO DE PS.306.2 MILLONES O 25.9% EN LA
CARTERA DE AFI, Y UN INCREMENTO DE PS.207.7 MILLONES O 8.0% EN LA
CARTERA ALSECTOR FORMAL DE INDEPENDENCIA, QUE FUE PARCIALMENTE
COMPENSADO POR UNA REDUCCIN DE PS.32.2 MILLONES O 3.8% EN LA
CARTERA AL SECTOR FORMAL DE AEF.LA CARTERA AL SEGMENTO INFORMAL
CRECI 2.2% ACA A PS.2,794.6 MILLONES EN 4T17, Y AHORA REPRESENTA EL
35.1% DEL TOTALVERSUS 36.7% EN 4T16. ESTO SE EXPLICA PRINCIPALMENTE
POR UN INCREMENTO DE PS.59.8 MILLONES O 8.7% ACA EN LA CARTERA AL
SEGMENTO INFORMAL DE AEF, Y UN INCREMENTODE PS.10.2 MILLONES O 1.9%
EN LA CARTERA DE FINSOL BRASIL; QUE FUE PARCIALMENTE COMPENSADO POR
UN DECREMENTO DE PS.5.6 MILLONES O 0.8% EN LA CARTERA AL SEGMENTO
INFORMAL DE INDEPENDENCIA, Y UN DECREMENTO DE PS.4.1 MILLONES O
0.5% ACA EN LA CARTERA DE FINSOL MXICO. LA CARTERA DE INDEPENDENCIA
ALCANZ PS.3,468.8 MILLONES, UN INCREMENTO DE 7.1% ACA. AL 4T17, EL
DESGLOSE DE LA CARTERA DE CRDITO ENTRE FORMAL E INFORMAL FUE DE
81.0% Y 19.0% RESPECTIVAMENTE; LA CARTERA DE INDEPENDENCIA
REPRESENTABA 43.6% DE LA CARTERA DE LA COMPAA, VERSUS 43.9% EN
4T16.
LA CARTERA DE FINSOL ALCANZ LOS PS.1,391.2 MILLONES EN 4T17, UN
INCREMENTO DE 0.4% CONTRA 4T16. ESTO ES RESULTADO DE UN INCREMENTO
DE PS.10.2 MILLONES O 1.9% EN LA CARTERA DE FINSOL BRASIL, QUE FUE
COMPENSADO POR UN DECREMENTO DE PS.4.1 MILLONES O 0.5% EN LA
CARTERA DE FINSOL MXICO. AL 4T17, LA CARTERA DE FINSOL REPRESENTABA
17.5% DE LA CARTERA DE CRDITO DE LA COMPAA, COMPARADO CON 18.6% EN
4T16.
APOYO ECONMICO FAMILIAR REGISTR UNA CARTERA DE PS.1,552.4 MILLONES
EN4T17, UN INCREMENTO DE 1.8% CONTRA 4T16. AL 4T17, LA CARTERA DE
AEF REPRESENTABA EL 19.5% DE LA CARTERA DE LA COMPAA, COMPARADO CON
20.5% EN 4T16.LA CARTERA DE APOYO FINANCIERO INC. FUE DE PS.1,488.5
MILLONES EN 4T17, UN INCREMENTO DE 25.9% CONTRA 4T16. AL 4T17, LA
CARTERA DE AFI REPRESENTABA EL 18.7%DE LA CARTERA DE LA COMPAA, EN
COMPARACIN CON EL 15.9% EN 4T16.
ADICIONALMENTE, LA CARTERA DE CRDITO DE LA COMPAA INCLUYE PS.53.7
MILLONES EN OTROS CRDITOS. ESTA LNEA REFLEJA UN CRDITO OTORGADO A
SIEMPRE CRECIENDO SAB DE CV SOFOM ENR EN 4T15 PARA LA COMPRA DE LOS
DERECHOS DE COBRO DE PARTE DE SU CARTERA DE NMINA HASTA 2021. ESTE
CRDITO REPRESENTA 0.7% DE LA CARTERA DE CRDITO DE LA COMPAA.
GASTOS POR INTERESES
EN 4T17 LOS GASTOS POR INTERESES AUMENTARON EN PS.57.5 MILLONES
ACA, O 37.0%, A PS.213.6 MILLONES; LO CUAL REFLEJA UNA COMBINACIN
DE FACTORES:
- UN INCREMENTO DE 298 PBS DEL COSTO DE FONDEO A 12.2%, CONSISTENTE
CON EL INCREMENTO EN EL VENCIMIENTO PROMEDIO DE LA DEUDA DE LA
COMPAA, Y LOS INCREMENTOS DE TASA POR PARTE DE BANXICO
- UN INCREMENTO DE 2.5% EN LA DEUDA DE LA COMPAA, Y
- UN COSTO DE MX$14.5 MILLONES RELACIONADO CON LA AMORTIZACIN
ANTICIPADA DE GASTOS PRE-PAGADOS RELACIONADOS CON LOS CERTIFICADOS
DE LA BURSATILIZACIN DE CARTERA EN CIRCULACIN CON VENCIMIENTO EN
2018, Y EL BONO INTERNACIONAL CON VENCIMIENTO EN 2019.A PESAR DEL
INCREMENTO GENERALIZADO EN EL COSTO DE FONDEO DE FINANCIERA
INDEPENDENCIA, EL MAYOR VENCIMIENTO PROMEDIO DE SU DEUDA OTORGA A
LA COMPAA CON CERTIDUMBRE HASTA 2024 EN Y UN CONTEXTO DE INCREMENTO
DE TASAS DE INTERS Y LAS PRXIMAS ELECCIONES PRESIDENCIALES EN
MXICO. LA COMPAA CERR 2017 CON EL 82.0% DE SU DEUDA A TASA FIJA,
PRINCIPALMENTE ELBONO POR US$250 MILLONES CON VENCIMIENTO EN
2024.LA TASA TIIE PROMEDIO INCREMENT A 7.42% EN 4T17 DE 5.43% EN
4T16.
ESTIMACIN PREVENTIVA PARA RIESGOS CREDITICIOSLA ESTIMACIN
PREVENTIVA PARA RIESGOS CREDITICIOS SUBI A PS.415.4 MILLONES, UN
INCREMENTO DE 30.2% ACA, QUE REFLEJA EL INCREMENTODE 80 PBS EN EL
ICV A 6.3% DEBIDO A LA DECISIN DE LA COMPAA DE RETOMAR EL
CRECIMIENTO PRUDENTE EN INDEPENDENCIA. POR OTRO LADO, LOS
QUEBRANTOS INCREMENTARONA PS.345.3 MILLONES EN 4T17, UN INCREMENTO
DE 20.5% ACA. LA CARTERA VENCIDA INCREMENT A PS.501.8 MILLONES, O
22.4% ACA.INGRESOS TOTALES DE LA OPERACIN
LOS INGRESOS TOTALES DE LA OPERACIN SUBIERON A PS.821.0 MILLONESEN
4T17, UNA REDUCCIN DE 15.6% VERSUS 4T16 COMO RESULTADO DE LO
SIGUIENTE:
EN 4T17, LAS COMISIONES Y TARIFAS COBRADAS DECRECIERON 14.0% ACA A
PS.100.6 MILLONES, PRINCIPALMENTE RELACIONADO CON CAMBIOS EN LA
MEZCLA DE CARTERA DE LA COMPAA. LAS COMISIONES Y TARIFAS PAGADAS
TAMBIN BAJARON EN 20.0% ACA, APS.19.3 MILLONES EN 4T17, AL
REORGANIZAR LA COMPAA SUS NECESIDADES DE MANEJO DE EFECTIVO. OTROS
INGRESOS DE LA OPERACIN BAJARON 5.9% A PS.79.7 MILLONES EN 4T17
EL RESULTADO POR INTERMEDIACIN SE REDUJO EN PS.41.2 MILLONES EN
4T17 DE PS.59.4MILLONES EN 4T16, RELACIONADO CON FLUCTUACIONES
CAMBIARIAS ENTRE EL PESO MEXICANO Y EL REAL BRASILEO, DEBIDO A
PRSTAMOS INTER-COMPAAS DE INDEPENDENCIA A FINSOL BRASIL. ESTOS
PRSTAMOS YA HAN SIDO REFINANCIADOS Y CUBIERTOS. RESULTADO DE LA
OPERACIN
EN 4T17, LACOMPAA REPORT UN RESULTADO DE OPERACIN DE PS.33.0
MILLONES, UN DECREMENTO DE 56.3% EN COMPARACIN CON 4T16.
GASTOS DE ADMINISTRACIN Y PERSONAL
LOS GASTOS DE ADMINISTRACIN Y PERSONAL BAJARON EN PS.109.1 MILLONES
ACA, O 12.2%, EXPLICADO PORUNA REDUCCIN EN LOS GASTOS DE OPERACIN Y
DE PERSONAL EN 10.0% Y 13.2%, RESPECTIVAMENTE. ES IMPORTANTE
DESTACAR QUE ESTA BAJA ES NOTABLE EN UN CONTEXTO EN EL QUE LA
COMPAA REDUJO SU PLANTILLA DE PERSONAL EN 18.0% DURANTE LOS PASADOS
12 MESES.
INDEPENDENCIA, FINSOL MXICO, AEF Y FINSOL BRASIL TUVIERON
REDUCCIONES DE 23.5%, 16.4%, 10.1% Y 4.9% RESPECTIVAMENTE ACA;
MIENTRAS QUE AFI TUVO UN INCREMENTO DE 21.5%, LO CUAL ES
CONSISTENTE CON SU INCREMENTO EN SUCURSALES.
RESULTADO NETO
COMO RESULTADO DE LO ANTERIOR, Y DESPUS DE IMPUESTOS, LA COMPAA
REPORT UNA UTILIDAD NETA EN 4T17 DE PS.30.3 MILLONES, UN DECREMENTO
DE 49.5% ACA. NO OBSTANTE, SI LOS COSTOS EXTRAORDINARIOS NO
RECURRENTES ANTES DE IMPUESTOS POR PS.37.0 MILLONES NO FUERAN
CONSIDERADOS, LA UTILIDAD NETA DE LA COMPAA HUBIERA SIDO PS.56.2
MILLONES O UNA CONTRACCIN DE6.2% ACA. ESTOS COSTOS FUERON: - UN
CARGO POR MX$23.1 MILLONES POR PROCEDIMIENTOS LEGALES LABORALES
ANTIGUOS QUE CERRAMOS CON LA AYUDA DEL ASESOR LEGAL OGLETREE
DEAKINGS,
- UN CARGO QUE NO REQUIERE SALIDA DE EFECTIVO DE PS.14.5 MILLONES
RELACIONADO CON LA AMORTIZACIN ANTICIPADA DE GASTOS PRE-PAGADOS
RELACIONADOS CON LOS CERTIFICADOS DE LA BURSATILIZACIN DE CARTERA
EN CIRCULACIN CON VENCIMIENTO EN 2018, Y EL BONO INTERNACIONAL CON
VENCIMIENTO EN 2019, QUE FUERON TOTALMENTE REFINANCIADOS CON EL
NUEVO BONO INTERNACIONAL POR US$250 MILLONES CON VENCIMIENTO EN
2024,- COSTOS QUE FUERON PARCIALMENTE COMPENSADOS POR LA CANCELACIN
DE CIERTAS PROVISIONES Y OTROS GASTOS POR MX$0.6 MILLONES.ESTO
RESULT EN UN DECREMENTO DE LA UTILIDAD POR ACCIN (UPA) DEL
TRIMESTRE A PS.0.0423 COMPARADA CON PS.0.0837 DEL MISMO PERIODO DEL
AO PASADO.POSICIN FINANCIERA
CARTERA DE CRDITO TOTALLA CARTERA TOTAL DE CRDITO DE LA COMPAA
AUMENT A PS.7,954.6 MILLONES, UN INCREMENTO DE 6.8% ACA. AFI,
INDEPENDENCIA, FINSOL BRASIL Y AEF CRECIERON SUCARTERA EN 25.9%,
7.1%, 1.9% Y 1.8% RESPECTIVAMENTE ACA, MIENTRAS QUE LA CARTERA DE
FINSOL MXICO SE CONTRAJO EN 0.5% ACA. DESDE 4T15, LA CARTERA DE
CRDITO DELA COMPAA INCLUYE OTROS CRDITOS, QUE EN 4T17 FUE DE
PS.53.7 MILLONES DE UN CRDITO OTORGADO A SIEMPRE CRECIENDO SAB DE
CV SOFOM ENR POR LA ADQUISICIN DE LOS DERECHOS DE COBRANZA DE PARTE
DE SU CARTERA DE NMINA.
CONSISTENTE CON EL ENFOQUE ESTRATGICO DE CALIDAD SOBRE TAMAO DE LA
COMPAA, EL SALDOPROMEDIO POR CLIENTE INCREMENT EN 14.2% ACA, YA QUE
LA COMPAA MANTUVO SU ENFOQUE EN CLIENTES DE MAYOR CALIDAD
CREDITICIA. COMO RESULTADO, EL NMERO DE CLIENTES DECRECI 6.0% ACA
EN 4T17. FINDEP CONTABA CON UN TOTAL 919,410 CLIENTES, DE LOS
CUALES 593,338 ERAN CLIENTES DE INDEPENDENCIA, 166,100 DE FINSOL,
144,154 DEAEF Y 21,946 DE AFI.
AL 31 DE DICIEMBRE DE 2017, LA CARTERA DE CRDITO REPRESENTABA EL
65.2% DEL TOTAL DE LOS ACTIVOS DEFINDEP, COMPARADO CON EL 61.3% AL
31 DE DICIEMBRE DE 2016. CONSISTENTE CON LA BSQUEDA DE EFICIENCIAS,
EL EFECTIVO E INVERSIONES REPRESENT EL 2.9% DEL TOTAL DE ACTIVOS EN
4T17, CONTRA 4.9% EN 4T16.
CARTERA DE CRDITO VENCIDA (CCV)
LA CCV FUE PS.501.8 MILLONES,UN INCREMENTO DE 22.4% ACA. AS, EL ICV
FUE 6.3% EN 4T17, COMPARADO CON 5.5% EN 4T16. ESTE ICV SIGUE ABAJO
DEL PROMEDIO DE LA INDUSTRIA DE 7.9% Y DE LA META DE7.0% DE LA
COMPAA PARA 2017, SUBRAYANDO EL XITO DEL ENFOQUE ESTRATGICO DE LA
COMPAA EN CALIDAD Y RENTABILIDAD SOBRE TAMAO.LOS ICVS DE
INDEPENDENCIA, FINSOL BRASIL, FINSOL MXICO Y AFI INCREMENTARON EN
166, 148, 114 Y 17 PBS EN 4T17 RESPECTIVAMENTE AL COMPARARSE CON
4T16 A 7.9%, 4.7%, 5.4% Y 2.7% RESPECTIVAMENTE. POR OTRO LADO, EL
ICV DE AEF BAJ 48 PBS A 7.2%.EL NDICE DE COBERTURA PARA EL 4T17 FUE
103.3% COMPARADO CON 100.0% EN 4T16; QUE REFLEJA LOS INCREMENTOS EN
AFI Y FINSOL MXICO. EN ENERO 2013, LA COMPAA INSTAUR LA POLTICA DE
MANTENER UN NDICE DE COBERTURA ARRIBA DE 100.0% EN TODO
MOMENTO.PASIVOS
AL 31 DE DICIEMBRE DE 2017, LOS PASIVOS TOTALES FUERON PS.7,977.9
MILLONES, UNA CONTRACCIN DE 1.6% COMPARADO CON LOS PS.8,105.0
MILLONES REPORTADOS AL 31 DE DICIEMBRE DE 2016.EN 4T17, LA DEUDA DE
FINDEP CONSISTA EN PS.5,098.3 MILLONES DEL BONO EN DLARES US CON
VENCIMIENTO EN JULIO 2024, AS COMO PS.2,262.1 MILLONESDE PRSTAMOS
BANCARIOS Y DE OTRAS ENTIDADES. EL TOTAL DE LAS LNEAS DE CRDITO
BANCARIAS CONTRATADAS ASCIENDE A PS.6,003.5 MILLONES AL FINAL DEL
4T17, DE LAS CUALES PS.3,483.8 MILLONES, O 58.0% ESTN
DISPONIBLES.
EL VENCIMIENTO CONTRACTUAL DE LOS ACUERDOS DE LNEAS DE CRDITO ES EL
SIGUIENTE: PS.2,236.7 MILLONES EN 2018, PS.1,006.7 MILLONES EN
2019, PS.554.7 MILLONES EN 2021, PS.100.2 MILLONES EN 2022 Y LOS
PS.2,105.0 MILLONES RESTANTES TIENEN UN PLAZO INDEFINIDO.
CAPITAL CONTABLE
AL31 DE DICIEMBRE DE 2017, EL CAPITAL CONTABLE FUE DE PS.4,220.4
MILLONES, UN AUMENTO DE 4.2% CON RESPECTO A LOS PS.4,050.3 MILLONES
EL 31 DE DICIEMBRE DE 2016. ENTRE OTRAS COSAS, ESTE AUMENTO REFLEJA
LOS PS.225.4 MILLONES EN UTILIDAD NETA GENERADA DURANTE LOS DOCE
MESES DE 2017, MS UN EFECTO ACUMULADO POR CONVERSIN DEDIVISAS DE
PS.50.7 MILLONES, Y EL IMPACTO POSITIVO DE PS.152.5 MILLONES EN
INSTRUMENTOS FINANCIEROS DERIVADOS.
DEBIDO A LA REVALORIZACIN DE LA DEUDA DENOMINADA EN MONEDA
EXTRANJERA Y LA POSICIN EN DERIVADOS PARA CUBRIR RIESGOS
CAMBIARIOS, EN 4T17 LA COMPAA REGISTR UN IMPACTO POSITIVO DE
PS.152.5 MILLONES EN EL CAPITAL CONTABLE, REGISTRADO COMO
INSTRUMENTOS FINANCIEROS - DERIVADOS. ESTE IMPACTO SE IR ELIMINANDO
A MEDIDA QUE EL CONTRATO PROGRESE Y EXPIRE. EL DESGLOSE ES: UN
IMPACTO POSITIVO DE PS.587.4 MILLONES POR LA VALUACIN A MERCADO DE
LOS SWAPS DE TIPO DE CAMBIO, EL IMPACTO NEGATIVO DE PS.413.0
MILLONES POR LA REVALORIZACIN DEL BONO, Y LA PRDIDA DE PS.21.9
MILLONES EN IMPUESTOS DIFERIDOS.
RAZONES DE RENTABILIDAD Y EFICIENCIA
ROAE/ROAA
EN EL 4T17, EL RETORNO SOBRE CAPITAL PROMEDIO (ROAE) DE LA COMPAA
FUE 2.9% COMPARADO CON 6.0% EN 4T16. EL RETORNO SOBRE ACTIVOS
PROMEDIO (ROAA) EN 4T17 FUE 1.0%, VERSUS 2.0% EN 4T16.NDICE DE
EFICIENCIA Y EFICIENCIA OPERATIVA
DURANTE LOS LTIMOS DOCE MESES, LA COMPAAREDUJO UN TOTAL NETO DE 31
SUCURSALES, MIENTRAS QUE LA FUERZA LABORAL BAJ 18.7% A 8,218
PERSONAS.
DURANTE 4T17, EL NDICE DE EFICIENCIA FUE 96.0%, EN COMPARACIN CON
92.3% EN 4T16. EXCLUYENDO LA ESTIMACIN PREVENTIVA, EL NDICE DE
EFICIENCIA DEL 4T17 FUE DE 63.7% EN COMPARACIN CON 69.5% EN 4T16.
LA EFICIENCIA OPERATIVA FUE 26.4% EN 4T17, COMPARADO CON 29.9% EN
4T16.
RED DE DISTRIBUCINDURANTE LOS LTIMOS 12 MESES, LA COMPAA REDUJO UN
NETO DE 32 SUCURSALES: AFI ABRI 3 SUCURSALES, MIENTRAS QUE
INDEPENDENCIA, FINSOL MXICO, AEF Y FINSOL BRASIL CERRARON 18, 13, 3
Y 1 SUCURSAL RESPECTIVAMENTE.
AL CIERRE DEL 4T17, LA COMPAA CONTABA CON 542 SUCURSALES EN MXICO,
BRASIL Y EE.UU. EL DESGLOSE ES EL SIGUIENTE: 482 OFICINAS EN MXICO
(INDEPENDENCIA: 160, FINSOL: 150 Y AEF: 172), 31 OFICINAS EN BRASIL
(FINSOL), Y 29 ENCALIFORNIA (AFI).
LA CARTERA DE CRDITO TOTAL DE LA COMPAA SE ENCUENTRA
GEOGRFICAMENTEDIVERSIFICADA Y NO HAY NINGUNA ENTIDAD FEDERATIVA EN
MXICO QUE REPRESENTE MS DEL 12.9% DEL TOTAL DE LA CARTERA. LAS TRES
ENTIDADES FEDERATIVAS EN MXICO CONMAYOR PARTICIPACIN EN LA CARTERA
TOTAL DE CRDITOS SON ESTADO DE MXICO, CIUDAD DE MXICO Y VERACRUZ,
REPRESENTANDO 12.9%, 12.0% Y 7.3% DEL TOTAL DE LA CARTERA,
RESPECTIVAMENTE.
ACERCA DE FINANCIERA INDEPENDENCIA:
FINANCIERA INDEPENDENCIA, S.A.B. DE C.V., SOFOM, E.N.R. (FINDEP),
ES UNA INSTITUCIN MEXICANA QUE OTORGA MICROCRDITOS QUIROGRAFARIOS A
PERSONAS FSICAS DE BAJO INGRESO DE LA ECONOMA FORMAL E INFORMAL EN
LAS ZONAS URBANAS Y CRDITOS PARA CAPITAL DE TRABAJO BAJO LA
METODOLOGA GRUPAL EN LAS ZONAS RURALES. AL 31 DE DICIEMBREDE 2017,
LA CARTERA DE CRDITO DE FINDEP ASCENDI A PS.7,820.3 MILLONES. LA
EMPRESA OPERABA 542 OFICINAS EN MXICO, BRASIL, Y EEUU, Y CONTABA
CON UNA FUERZA LABORAL DE 8,290 PERSONAS. LAS ACCIONES DE FINDEP
COMENZARON A COTIZAR EN LA BOLSA MEXICANA DE VALORES EL 1 DE
NOVIEMBRE DE 2007 BAJO LA CLAVE DE COTIZACIN "FINDEP". PARA
INFORMACIN ADICIONAL VISITA WWW.FINDEP.MX