CITIGROUP INC.("CITIGROUP") ANUNCI EL DA DE HOY EL RENDIMIENTO DE REFERENCIA Y LA CONTRAPRESTACIN TOTAL PARA LAS OFERTAS DE COMPRA EN EFECTIVO QUE ANUNCI PREVIAMENTE (CADA UNA, UNA "OFERTA" Y CONJUNTAMENTE, LAS "OFERTAS"), CON RESPECTO DE CADA UNA DE LAS SERIES DE NOTAS DESCRITAS EN LA PRIMERA TABLA A CONTINUACIN (LA "TOTALIDADDE LAS NOTAS") Y EN LA SEGUNDA TABLA A CONTINUACIN (EL "MXIMO DE NOTAS PRESENTADAS" Y CONJUNTAMENTE CON LA TOTALIDAD DE LAS NOTAS, LAS "NOTAS").LAS OFERTAS SE REALIZAN DE CONFORMIDAD CON LA OFERTA DE COMPRA DE FECHA 2 DE DICIEMBRE DE 2016 (SEGN SEA MODIFICADA O COMPLEMENTADA DE TIEMPO EN TIEMPO, LA "OFERTA DE COMPRA") Y LA CARTA DE TRANSMISIN RELACIONADA (SEGN STA SEA MODIFICADA O COMPLEMENTADA DE TIEMPO EN TIEMPO, LA "CARTA DE TRANSMISIN"), LAS CUALES ESTABLECEN CON MS DETALLE LOS TRMINOS Y CONDICIONES DE LAS OFERTAS. LOS TRMINOS CON MAYSCULA INICIAL UTILIZADOS, PERO NO DEFINIDOS EN EL PRESENTE ANUNCIO TENDRN EL SIGNIFICADO ASIGNADO A DICHOS TRMINOS EN LA OFERTA DE COMPRA.LA CONTRAPRESTACIN TOTAL Y LA CONTRAPRESTACIN POR OFERTA DE COMPRA PARA CADA UNA DE LAS SERIES DE NOTAS FUERON DETERMINADASCON BASE EN EL RENDIMIENTO DE REFERENCIA CORRESPONDIENTE A LAS 2:00 P.M. HORA DE LA CIUDAD DE NUEVA YORK, EL 16 DE DICIEMBRE DE 2016, DE CONFORMIDAD CON LOS TRMINOS ESTABLECIDOS EN LA OFERTA DE COMPRA POR REFERENCIA AL MARGEN FIJO CORRESPONDIENTE Y EL VALOR DE REFERENCIA DE LA TESORERA DE E.U.A. CORRESPONDIENTE, DELA SIGUIENTE MANERA. TOTALIDAD DE LAS NOTAS

TIPO DE VALOR CUSIP / ISIN MONTO DE PRINCIPAL EN CIRCULACIN VALOR DE REFERENCIA DEL TESORO DE E.U.A. PGINA DE REFERENCIA BLOOMBERG RENDIMIENTO DE REFERENCIA MARGEN FIJO (PUNTOS BASE) CONTRAPRESTACIN POR OFERTA DE COMPRA CONTRAPRESTACIN TOTAL

NOTAS CON VENCIMIENTO EN 2043 A UNA TASA DE 4.950% 172967HE4 /US172967HE47

$204,597,000 VALOR DEL TESORO DE E.U.A., CON VENCIMIENTO EL 15/08/2046 A UNA TASA DE 2.250%

FIT13.190% 130 $1,041.34 $1,071.34

MXIMO DE NOTAS PRESENTADAS

TIPO DE VALOR CUSIP / ISIN LMITE MXIMO DE OFERTA DE COMPRA DE SERIES VALOR DE REFERENCIA DEL TESORO DE E.U.A. PGINA DE REFERENCIA BLOOMBERG RENDIMIENTO DE REFERENCIA MARGEN FIJO (PUNTOS BASE) CONTRAPRESTACIN POR OFERTA DE COMPRA CONTRAPRESTACIN TOTAL

NOTAS SUBORDINADAS CON VENCIMIENTO EN 2033 A UNA TASA DE 5.875% 172967BU4 / US172967BU43 $75,000,000 VALOR DEL TESORO DE E.U.A., CON VENCIMIENTO EL 15/08/2046 A UNATASA DE 2.250%

FIT1

3.190% 155 $1,097.12 $1,127.12

NOTAS SUBORDINADAS CON VENCIMIENTO EN 2036 A UNA TASA DE 6.125% 172967DR9 / US172967DR95 $75,000,000 VALOR DEL TESORO DE E.U.A., CON VENCIMIENTO EL 15/08/2046 A UNA TASA DE 2.250%

FIT13.190% 165

$1,131.83 $1,161.83NOTAS SUBORDINADAS CON VENCIMIENTO EN 2044 A UNA TASA DE 5.300%

172967HS3 / US172967HS33 $75,000,000 VALOR DEL TESORO DE E.U.A., CON VENCIMIENTO EL 15/08/2046 A UNA TASA DE 2.250%

FIT1 3.190% 165 $1,039.32 $1,069.32

NOTAS CON VENCIMIENTO EN 2045 A UNA TASA DE 4.650% 172967JU6 / US172967JU60 $250,000,000 VALOR DEL TESORO DE E.U.A.,CON VENCIMIENTO EL 15/08/2046 A UNA TASA DE 2.250%

FIT1 3.190% 120 $1,012.08 $1,042.08LA FECHA DE PRESENTACIN ANTICIPADA DE LAS OFERTAS YA TRANSCURRI. LA TOTALIDAD DE LAS NOTAS QUE FUERON VLIDAMENTE PRESENTADASEN O ANTES DE LA FECHA DE PRESENTACIN ANTICIPADA SERN ACEPTADAS PARA COMPRA EN LA FECHA DE LIQUIDACIN ANTICIPADA.DEBIDO A QUE EL MONTO TOTAL DE PRINCIPAL DE LAS NOTAS SUBORDINADAS CON VENCIMIENTO EN 2036 A UNA TASA DE 6.125%, DE LAS NOTAS SUBORDINADAS CON VENCIMIENTO EN 2044 A UNA TASA DE 5.300%, Y DE LAS NOTAS CON VENCIMIENTO EN 2045 A UNA TASA DE 4.650% PRESENTADAS EN O ANTES DE LA FECHA DE PRESENTACINANTICIPADA EXCEDIERON EL LMITE MXIMO DE OFERTA DE COMPRA DE SERIES APLICABLE, CITIGROUP NO ACEPTAR PARA COMPRA NINGUNA SERIE ADICIONAL AL MXIMO DE NOTAS PRESENTADAS QUE SEAN PRESENTADAS DESPUS DE LA FECHA DE PRESENTACIN ANTICIPADA. EL MXIMO DE NOTAS PRESENTADAS DE ESTAS SERIES QUE FUERON VLIDAMENTE PRESENTADASEN O ANTES DE LA FECHA DE PRESENTACIN ANTICIPADA, SERN PRORRATEADAS Y ACEPTADAS PARA COMPRA EN LA FECHA DE LIQUIDACIN ANTICIPADA HASTA POR EL LMITE MXIMODE OFERTA DE COMPRA DE SERIES APLICABLE. LAS NOTAS DEL MXIMO DE NOTAS PRESENTADAS NO ACEPTADAS PARA COMPRA DEBIDO AL PRORRATEO SERN RECHAZADAS DE LA OFERTA DECOMPRA DE UN MXIMO DE NOTAS Y SERN REGRESADAS AL TENEDOR QUE LAS PRESENT. DEBIDO A QUE EL MONTO TOTAL DE PRINCIPAL DE LAS NOTAS SUBORDINADAS CON VENCIMIENTO EN 2033 A UNA TASA DE 5.875% VLIDAMENTE PRESENTADAS EN O ANTES DE LA FECHA DE PRESENTACIN ANTICIPADA NO EXCEDI EL LMITE MXIMO DE OFERTA DE COMPRA DE SERIES, CITIGROUP CONTINUAR ACEPTANDO PARA COMPRA EL MXIMO DE NOTAS PRESENTADAS DE ESTA SERIE, HASTA EL LMITE MXIMO DE OFERTA DE COMPRA DE SERIES APLICABLE (SUJETO A UN POSIBLE PRORRATEO). EL MXIMO DE NOTAS PRESENTADAS DE ESTAS SERIES QUE FUERON VLIDAMENTE PRESENTADAS EN O ANTES DE LA FECHA DE PRESENTACIN ANTICIPADASERN ACEPTADAS PARA COMPRA EN LA FECHA DE LIQUIDACIN ANTICIPADA. LOS TENEDORES DE LAS SERIES DEL MXIMO DE NOTAS PRESENTADAS DESPUS DE LA FECHA DE PRESENTACIN ANTICIPADA Y ACEPTADAS PARA COMPRA RECIBIRN LA CONTRAPRESTACIN POR OFERTA DE COMPRA APLICABLE, QUE ES IGUAL A LA CONTRAPRESTACIN TOTAL APLICABLE MENOS LAPRIMA POR PRESENTACIN ANTICIPADA.

LA OBLIGACIN DE CITIGROUP DE ACEPTAR COMPRAR, Y PAGAR LA CONTRAPRESTACIN POR OFERTA DE COMPRA O LA CONTRAPRESTACIN TOTAL, SEGN SEA APLICABLE, POR LAS NOTAS VLIDAMENTE PRESENTADAS DE CONFORMIDAD CON LAS OFERTAS, EST SUJETA A, Y SER CONDICIONAL AL CUMPLIMIENTO, O DE SER APLICABLE, RENUNCIA, DE CIERTAS CONDICIONES DESCRITAS EN LA OFERTA DE COMPRA, Y AL PRORRATEO. CITIGROUP SE RESERVA EL DERECHO, A SU ENTERA DISCRECIN, DE RENUNCIAR A UNA O MS DE LAS CONDICIONES EN CUALQUIER MOMENTO.

CITIGROUP HA CONTRATADO A SU AFILIADA CITIGROUP GLOBAL MARKETS INC., PARA FUNGIR COMO COLOCADOR DE LAS OFERTAS. GLOBAL BONDHOLDER SERVICES CORPORATION HA SIDO CONTRATADO PARA FUNGIR COMO DEPOSITARIOY AGENTE DE INFORMACIN RESPECTO DE LAS NOTAS.

PARA INFORMACIN ADICIONAL RELACIONADA CON LOSTRMINOS DE LAS OFERTAS, FAVOR DE CONTACTAR CITIGROUP GLOBAL MARKETS INC. EN (800) 558-3745 (SIN CARGO) O (212) 723-6106. LAS SOLICITUDES DE LOS DOCUMENTOS Y LAS PREGUNTAS RELACIONADAS CON LA PRESENTACIN DE LAS NOTAS PODRN ENVIARSE A GLOBAL BONDHOLDER SERVICES CORPORATION AL (866) 807-470-4300 (SIN CARGO) O AL +1 (212) 430-3774 (POR COBRAR).

LA OFERTA DE COMPRA Y LA CARTA DE TRANSMISIN RELACIONADA,FUERON INICIALMENTE DISTRIBUIDAS A LOS TENEDORES DE LAS NOTAS EL 2 DE DICIEMBRE DE 2016 Y PUBLICADAS EN LA PGINA DE LA BOLSA DE VALORES DE LUXEMBURGO (WWW.BOURSE.LU) EL 5 DE DICIEMBRE DE 2016. PODRN OBTENERSE COPIAS DE LA OFERTA DE COMPRA Y DE LA CARTA DE TRANSMISIN SIN COSTO DE PARTE DE GLOBAL BONDHOLDER SERVICES CORPORATION.NI CITIGROUP, NI SU CONSEJO DE ADMINISTRACIN, NI EL COLOCADOR PRINCIPAL, NI EL DEPOSITARIO NI EL AGENTE DE INFORMACIN REALIZAN RECOMENDACIN ALGUNARESPECTO DE SI ALGN TENEDOR DE LAS NOTAS SUJETO A LAS OFERTAS DEBE PRESENTAR O ABSTENERSE DE PRESENTAR LA TOTALIDAD O UNA PARTE DEL MONTO DE PRINCIPAL DE LASNOTAS.

ESTE COMUNICADO DE PRENSA NO ES UNA OFERTA DE COMPRA, NI UNA SOLICITUD PARA COMPRAR, CUALQUIERA DE ESTAS NOTAS, NI ES UNA SOLICITUD DE ACEPTACIN DE CUALQUIERA DE LAS OFERTAS. CITIGROUP REALIZA LAS OFERTAS SLO POR, Y DE CONFORMIDAD CON LOS TRMINOS DE, LA OFERTA DE COMPRA Y LA CARTA DE TRANSMISIN RELACIONADA. LAS OFERTAS NO SE DIRIGEN A (NI SE ACEPTARN PRESENTACIONES DE NOTAS POR O EN NOMBRE DE) TENEDORES DE NOTAS EN CUALQUIER JURISDICCIN EN LA QUE LA REALIZACIN O ACEPTACIN DE LAS MISMAS NO EST EN CUMPLIMIENTO CON LAS LEYES EN MATERIA DE VALORES,PRCTICAS DE TRANSPARENCIA DE MERCADO U OTRAS LEYES DE DICHA JURISDICCIN. ESTE COMUNICADO DEBE LEERSE CONJUNTAMENTE CON LA OFERTA DE COMPRA Y, SEGN SEA APLICABLE, LA CARTA DE TRANSMISIN RELACIONADA.

REINO UNIDO. LA COMUNICACIN DE LA OFERTA DE COMPRA Y CUALESQUIER OTROS DOCUMENTOS O MATERIALES RELACIONADOS CON LAS OFERTAS NO SE REALIZA, Y DICHOS DOCUMENTOS Y/O MATERIALES NO HAN SIDO APROBADOS POR UNA PERSONA AUTORIZADA PARA LOS EFECTOS DE LA SECCIN 21 DE LA LEY DE SERVICIOS Y MERCADOS FINANCIEROS DE 2000 (FINANCIAL SERVICES AND MARKETS ACT 2000). EN CONSECUENCIA, DICHOS DOCUMENTOS Y/O MATERIALES NO SE DISTRIBUIRN, Y NO DEBERN SER TRANSMITIDOS, AL PBLICO EN GENERAL EN EL REINO UNIDO. LA COMUNICACIN DE DICHOS DOCUMENTOS Y/O MATERIALES COMO UNA PROMOCIN FINANCIERASLO SE REALIZA A LAS PERSONAS EN EL REINO UNIDO QUE SE UBIQUEN DENTRO DE LA DEFINICIN DE INVERSIONISTAS PROFESIONALES (SEGN SE DEFINE EN EL ARTCULO 19(5) DE LA LEY DE SERVICIOS Y MERCADOS FINANCIEROS DE 2000 (PROMOCIN FINANCIERA) ORDEN 2005 (LA "ORDEN") O DENTRO DEL ARTCULO 43(2) DE LA ORDEN, O A COMPAAS DE ALTO VALOR NETO, Y A OTRAS PERSONAS A LAS QUE LEGALMENTE SE LES PUEDA COMUNICAR DE CONFORMIDAD CON EL ARTCULO 49 INCISO (2) AL (D) DE LA ORDEN.###

CITIGROUP, EL BANCO GLOBAL LDER, TIENE ALREDEDORDE 200 MILLONES DE CUENTAS DE CLIENTES Y HACE NEGOCIOS EN MS DE 160 PASES Y JURISDICCIONES. CITIGROUP OFRECE A CONSUMIDORES, EMPRESAS, GOBIERNOS E INSTITUCIONES UNA AMPLIA VARIEDAD DE PRODUCTOS Y SERVICIOS FINANCIEROS, INCLUYENDO, BANCA Y CRDITO AL CONSUMO, BANCA CORPORATIVA Y DE INVERSIN, CORREDURA DE VALORES, SERVICIOS TRANSACCIONALES Y ADMINISTRACIN PATRIMONIAL. INFORMACIN ADICIONAL PUEDE SER ENCONTRADA EN WWW.CITIGROUP.COMCIERTAS DECLARACIONES EN ESTE COMUNICADO, INCLUYENDO SIN LIMITAR, LA CONCLUSIN ANTICIPADA Y LA FINALIZACIN EXITOSA DE LAS OFERTAS (INCLUYENDOEL CUMPLIMIENTO DE LAS CONDICIONES DESCRITAS EN LAS OFERTAS DE COMPRA), LA POSIBLE MODIFICACIN ADICIONAL, AMPLIACIN O DESERCIN DE UNA O MS OFERTAS Y LA EJECUCIN EXITOSA CONTINUA DE LA ESTRATEGIA DE ADMINISTRACIN DE PASIVOS DE CITIGROUP, SON "DECLARACIONES A FUTURO" DENTRO DEL SIGNIFICADO DE LAS REGLAS Y DISPOSICIONES DE LA COMISIN DE VALORES E INTERCAMBIO DE E.U.A. (U.S. SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION). ESTAS DECLARACIONES ESTN BASADAS EN LAS EXPECTATIVAS ACTUALES DE LA ADMINISTRACIN Y ESTN SUJETAS A INCERTIDUMBRE Y A CAMBIOS EN LAS CIRCUNSTANCIAS. LOS RESULTADOS REALES PUEDEN DIFERIR MATERIALMENTE DE AQUELLOS INCLUIDOS EN ESTAS DECLARACIONES DEBIDO A UNA VARIEDAD DE FACTORES, INCLUYENDO SIN LIMITACIN (I) EL NIVEL DE PARTICIPACIN EN LAS OFERTAS, Y (II) LAS DECLARACIONES PREVENTIVAS INCLUIDAS EN ESTE COMUNICADO Y AQUELLAS CONTENIDAS EN LOS DOCUMENTOS PRESENTADOS POR CITIGROUP ANTE LA COMISIN DE VALORES E INTERCAMBIO DE E.U.A., INCLUYENDO SIN LIMITAR LA SECCIN DE "FACTORES DE RIESGO" DEL REPORTE ANUAL DE 2015 DE CITIGROUP EN LA FORMA 10-K.

CONTACTOS DE MEDIOS: MARK COSTIGLIO (212) 559-4114

INVERSIONISTAS:SUSAN KENDALL (212) 559-2718

INVERSIONISTAS DE RENTA FIJA TOM ROGERS (212) 559-5091